貿易局勢震盪中尋找亮點，科技與傳產輪動布局
美國前總統川普日前宣布，自8月1日起對來自日本與南韓的進口商品全面加徵25%關稅，市場憂心全球貿易戰升溫，引發國際資本市場波動。儘管如此，美國財政部長貝森特釋出談判善意，表示未來幾週將與中國高層官員會面，並暗示雙方若能在貿易議題上展開合作，後續有望擴及科技、金融等多元領域，對全球經貿前景仍保有一定彈性空間。
聯發科AI晶片布局進入收成期
聯發科與輝達合作打造的GB10個人AI超級電腦晶片，近期受到多家國際PC品牌關注，相關終端產品自7月起陸續上市。隨著GB10正式進入量產出貨階段，預期將成為聯發科下半年非手機業務的重要成長引擎，進一步鞏固其在AI晶片領域的技術與市佔優勢，帶動業績表現向上。
DDR4記憶體供不應求，報價強勢走揚
TrendForce最新報告指出，第三季消費性DDR4記憶體報價有望季增40%至45%，反映市場供需緊張。南亞科與華邦電等本土DRAM業者將受惠於報價強彈，法人普遍看好其營運動能。南亞科預計7月10日舉行法說會，市場預期將釋出對下半年市況樂觀的展望，進一步強化股價支撐。
技術面維持月線保衛戰，震盪整理為主格局
加權指數週一受消息影響量縮整理，惟月線尚未跌破，市場仍具觀望氛圍。技術指標KD、RSI與MACD轉弱，顯示短線轉為區間震盪整理型態，投資人可關注年線支撐能否提供有效支撐。OTC市場則相對疲弱，失守月線，內資買盤明顯收斂，部分光通訊等中小型股出現獲利了結壓力。
資金轉向防禦性與冷門績優股，結構性輪動明顯
主流族群尚未明確形成，市場資金分散至金融、食品、低基期與6月營收優於預期個股，成為短線亮點。如國票金、聯華、中華化、廣寰科、倚強科等均有亮眼表現，反映資金操作更趨謹慎且重視基本面，投資人可聚焦基本面穩健與業績具轉機題材之個股。
【延伸閱讀】
